財(cái)聯(lián)社10月20日訊（記者 夏淑媛） “第三支柱作為普通大眾自愿參與的養(yǎng)老金儲(chǔ)備，發(fā)展的關(guān)鍵在于市場(chǎng)參與主體能否提供真正符合百姓需求的金融產(chǎn)品。”近日，國(guó)民養(yǎng)老保險(xiǎn)股份有限公司董事長(zhǎng)葉海生在2024金融街論壇年會(huì)“推動(dòng)養(yǎng)老金融高質(zhì)量發(fā)展：全球發(fā)展與中國(guó)機(jī)遇”平行論壇上表示。

葉海生介紹，從市場(chǎng)情況看，民眾對(duì)養(yǎng)老金融產(chǎn)品的需求是多元化的，其中最主要的訴求包括：一是安全性，要求產(chǎn)品運(yùn)作穩(wěn)健，投入本金有保障，風(fēng)險(xiǎn)波動(dòng)幅度小。二是收益性，要求資金能夠有效增厚收益，能夠?qū)_通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)，享受長(zhǎng)期投資帶來(lái)的價(jià)值提升和資本紅利。三是流動(dòng)性，要求在個(gè)人或家庭存在必要性大額支出需求時(shí)，資金可在不承擔(dān)太多折損的情況下合理使用。

在他看來(lái)，商業(yè)養(yǎng)老金通過(guò)“賬戶(hù)+產(chǎn)品”的創(chuàng)新型結(jié)構(gòu)，在幫助人民群眾實(shí)現(xiàn)養(yǎng)老資金的安全性、收益性和流動(dòng)性方面，提供了很好的平衡解決方案。隨著國(guó)家戰(zhàn)略部署和試點(diǎn)政策的成效逐步顯現(xiàn)，第三支柱養(yǎng)老保險(xiǎn)即將迎來(lái)快速發(fā)展的新階段。

商業(yè)養(yǎng)老金試點(diǎn)以來(lái)呈現(xiàn)迅猛發(fā)展態(tài)勢(shì)，第三支柱養(yǎng)老保險(xiǎn)迎來(lái)快速發(fā)展機(jī)遇期

自上世紀(jì)90年代國(guó)務(wù)院印發(fā)養(yǎng)老保險(xiǎn)制度改革決定以來(lái)，我國(guó)的養(yǎng)老保險(xiǎn)制度歷經(jīng)改革并取得了巨大成就，已逐步發(fā)展為以第一支柱基本養(yǎng)老保險(xiǎn)為基礎(chǔ)，以第二支柱企業(yè)/職業(yè)養(yǎng)老金為補(bǔ)充，與第三支柱個(gè)人養(yǎng)老金相銜接的多層次、多支柱養(yǎng)老保險(xiǎn)體系。

為滿(mǎn)足人民群眾追求美好養(yǎng)老生活的需求，多層次、多支柱養(yǎng)老保險(xiǎn)體系均衡發(fā)展迫在眉睫。葉海生表示，隨著我國(guó)老齡化程度不斷加深，老年人口將會(huì)越來(lái)越多。對(duì)照國(guó)際經(jīng)驗(yàn)來(lái)看，第一支柱預(yù)計(jì)將難以獨(dú)立支撐人民群眾追求美好養(yǎng)老生活的需求，多層次、多支柱養(yǎng)老保險(xiǎn)體系均衡發(fā)展迫在眉睫，第三支柱養(yǎng)老保險(xiǎn)前景巨大。

具體來(lái)看，在政策支持方面，近年來(lái)，黨中央、國(guó)務(wù)院將社會(huì)保障體系建設(shè)擺上更加突出的位置。中央金融工作會(huì)議和二十屆三中全會(huì)將養(yǎng)老金融作為金融業(yè)“五篇大文章”之一進(jìn)行謀劃部署。國(guó)務(wù)院出臺(tái)個(gè)人養(yǎng)老金、銀發(fā)經(jīng)濟(jì)等一系列政策文件，為第三支柱養(yǎng)老保險(xiǎn)發(fā)展奠定了基礎(chǔ)。

金管總局、人社部等部門(mén)配套推出專(zhuān)屬養(yǎng)老保險(xiǎn)、個(gè)人養(yǎng)老金、商業(yè)養(yǎng)老金等業(yè)務(wù)試點(diǎn)，第三支柱養(yǎng)老保險(xiǎn)政策框架逐步健全。

據(jù)公開(kāi)披露數(shù)據(jù)，專(zhuān)屬商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)自2021年6月開(kāi)始試點(diǎn)，2023年末保單件數(shù)達(dá)到約74萬(wàn)件，累積養(yǎng)老準(zhǔn)備金規(guī)模超過(guò)106億元；個(gè)人養(yǎng)老金自2022年末在36個(gè)城市和地區(qū)先行實(shí)施，至今年6月開(kāi)戶(hù)數(shù)已超過(guò)6000萬(wàn)人，產(chǎn)品數(shù)量近800個(gè)；商業(yè)養(yǎng)老金自2023年初在十省（市）啟動(dòng)試點(diǎn)以來(lái)，也呈現(xiàn)出迅猛的發(fā)展態(tài)勢(shì)。

民眾養(yǎng)老金融產(chǎn)品需求多元化，商業(yè)養(yǎng)老金發(fā)揮長(zhǎng)期投資和大類(lèi)資產(chǎn)配置優(yōu)勢(shì)

第三支柱作為普通大眾自愿參與的養(yǎng)老金儲(chǔ)備，發(fā)展的關(guān)鍵在于市場(chǎng)參與主體能否提供真正符合老百姓需求的金融產(chǎn)品。

從市場(chǎng)情況看，民眾對(duì)養(yǎng)老金融產(chǎn)品的需求是多元化的，其中最主要的訴求包括：一是安全性，要求產(chǎn)品運(yùn)作穩(wěn)健，投入本金有保障，風(fēng)險(xiǎn)波動(dòng)幅度小。二是收益性，要求資金能夠有效增厚收益，能夠?qū)_通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)，享受長(zhǎng)期投資帶來(lái)的價(jià)值提升和資本紅利。三是流動(dòng)性，要求在個(gè)人或家庭存在必要性大額支出需求時(shí)，資金可在不承擔(dān)太多折損的情況下合理使用。

據(jù)悉，2023年1月，金融監(jiān)管總局在全國(guó)10個(gè)城市啟動(dòng)商業(yè)養(yǎng)老金業(yè)務(wù)試點(diǎn)，為推動(dòng)第三支柱養(yǎng)老保險(xiǎn)發(fā)展、滿(mǎn)足老百姓養(yǎng)老金融需求做出了有益的探索。

在安全性方面，商業(yè)養(yǎng)老金兼具保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)保障和財(cái)富管理功能，通過(guò)賬戶(hù)層面的部分資金鎖定和產(chǎn)品層面的收益保障機(jī)制，為客戶(hù)提供收益更加平穩(wěn)的產(chǎn)品選擇，特別是期限保本承諾型產(chǎn)品，有效確保了客戶(hù)的本金安全。

收益性方面，商業(yè)養(yǎng)老金可以充分發(fā)揮保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)長(zhǎng)期投資和大類(lèi)資產(chǎn)配置方面優(yōu)勢(shì)，通過(guò)穩(wěn)健的投資策略，為客戶(hù)實(shí)現(xiàn)相對(duì)較好的投資收益。

流動(dòng)性方面，商業(yè)養(yǎng)老金鎖定賬戶(hù)與持續(xù)賬戶(hù)的雙賬戶(hù)組合，兼顧養(yǎng)老資金長(zhǎng)期投資和個(gè)人不同階段資金流動(dòng)性的雙重需求，可以打消老百姓對(duì)于養(yǎng)老金完全長(zhǎng)期鎖定的顧慮。

據(jù)悉，作為商業(yè)養(yǎng)老金首批4家試點(diǎn)機(jī)構(gòu)之一，國(guó)民養(yǎng)老保險(xiǎn)將商業(yè)養(yǎng)老金作為重點(diǎn)發(fā)展領(lǐng)域，目前業(yè)務(wù)銷(xiāo)售渠道已覆蓋十余家銀行，自2023年下半年推廣以來(lái)，全國(guó)累計(jì)銷(xiāo)售規(guī)模已超過(guò)280億元。