【今日導讀】

一季度產(chǎn)量同比增超40%，該新能源車細分市場有望保持高速增長

或為AI應用層顛覆性切入點，相關廠商紛紛加大AI技術應用推廣

該航線價格漲近兩成，多家航運公司宣布上調集運價格

新思想引領新征程，我國綜合立體交通網(wǎng)加速形成

一周交付2艘新船，中國船舶滬東中華迎來春季造船熱潮

央視用AI播新聞，AIGC應用落地進程或加速

比亞迪新能源皮卡今年將發(fā)布，產(chǎn)業(yè)鏈有望釋放彈性

【主題詳情】

一季度產(chǎn)量同比增超40%，該新能源車細分市場有望保持高速增長

國家統(tǒng)計局4月16日公布數(shù)據(jù)顯示，一季度，充電樁、3D打印設備、電子元件產(chǎn)品產(chǎn)量同比分別增長41.7%、40.6%、39.5%。

華西證券楊睿分析指出，由于充電樁為新能源汽車的后市場，在車保有量規(guī)模持續(xù)擴張+充換電設施不足的背景下，充電市場有望保持高速增長，電動車保有量的擴大為充電運營市場創(chuàng)造可觀發(fā)展空間。市場空間方面，方正證券預計，2025年全球充電樁市場空間可超千億。

上市公司中，平高電氣子公司河南平高通用電氣有限公司、天津平高智能電氣有限公司業(yè)務范圍涵蓋充電樁銷售、電動汽車充電基礎設施運營等。盛弘股份有液冷充電樁產(chǎn)品。公司已推出800KW柔性共享充電堆，最大支持單槍輸出功率600kW。

或為AI應用層顛覆性切入點，相關廠商紛紛加大AI技術應用推廣

Canalys最新報告顯示，隨著全球宏觀經(jīng)濟的復蘇，以及消費需求回升，2024年第一季度全球智能手機出貨量同比增長11%。在Galaxy AI的積極推動下，三星以20%的市場份額重歸榜首。

今年以來，手機廠商紛紛加大對AI技術的研發(fā)和應用推廣。從OPPO、魅族到realme等廠商，都宣布將全面投入AI領域，并計劃推出更多有價值的AI應用。行業(yè)將2024年定義為“AI手機元年”，預期未來生成式AI將在手機終端上得到廣泛應用。據(jù)OPPO發(fā)布的《2024年AI手機白皮書》，全球新一代AI手機在2024年的出貨量將達到1.7億部。國泰君安報告指出，AI手機或將成為AI產(chǎn)業(yè)革命中應用層的顛覆性切入點。終端應用來看，手機具備普及性、伴隨性，應用場景更為下沉，有望超越AI PC，成為終端AI的核心入口。產(chǎn)業(yè)鏈來看，手機廠商享受量、價、利紅利，大模型廠商商業(yè)變現(xiàn)加速，硬件廠商受益于產(chǎn)品迭代及供需格局。

上市公司中，中興通訊在產(chǎn)品策略和節(jié)奏方面，2024年4月，公司發(fā)布多款努比亞AI手機新品，支持AI影像、AI智慧語音、AI智慧翻譯等；年中，公司還會發(fā)布首款AI旗艦手機。鵬鼎控股具備AIPC、AI手機及AI服務器等AI相關領域所用的PCB產(chǎn)品技術儲備及生產(chǎn)能力。

該航線價格漲近兩成，多家航運公司宣布上調集運價格

根據(jù)上海航交所4月12日發(fā)布的最新數(shù)據(jù)，上海出口集裝箱運價指數(shù)（SCFI）指數(shù)上周上漲11.61點至1757.04點，周漲幅為0.66%，連續(xù)兩周上漲。遠東地區(qū)至南美航線運價走勢最強勁，中東線波斯灣（迪拜）每FEU運價上漲157美元至2051美元，周漲幅8.30%；南美線(桑托斯)每FEU運價上漲545美元至3627美元，周漲幅17.68%。

近日，多家航運公司宣布上調運費及附加費。華泰證券認為，年初至今，受紅海事件影響，全球供應鏈再次面臨擾動，運價止跌反彈，有望推升24年盈利。華泰證券林珊預計，2024年一季度干散/集運個股業(yè)績同比有望實現(xiàn)增長；油運個股業(yè)績通常滯后即期運價1-1.5個月，因此2024年一季度盈利同比或增長；港口個股有望實現(xiàn)較好的同比增速。

上市公司中，中遠海能油輪運力規(guī)模世界第一，覆蓋了全球主流的油輪船型，是全球船型最齊全的油輪船東。錦江航運是一家綜合性航運公司，主要從事國際、國內海上集裝箱運輸業(yè)務，多年來持續(xù)深耕東北亞、東南亞和國內航線。中遠?？厥侨蝾I先的集裝箱運輸綜合服務商。公司主要通過全資子公司中遠海運集運和間接控股子公司東方海外國際，經(jīng)營國際、國內集裝箱運輸服務及相關業(yè)務。

新思想引領新征程，我國綜合立體交通網(wǎng)加速形成

建設安全、便捷、高效、綠色、經(jīng)濟、包容、韌性的可持續(xù)交通體系，是支撐服務經(jīng)濟社會高質量發(fā)展、實現(xiàn)“人享其行、物暢其流”美好愿景的重要舉措。目前我國正加快建設綜合立體交通網(wǎng)，為經(jīng)濟高質量發(fā)展和中國式現(xiàn)代化提供堅實保障。

從2019年開始，《交通強國建設綱要》與《國家綜合立體交通網(wǎng)規(guī)劃綱要》的先后印發(fā)，標志著交通強國建設上升到國家戰(zhàn)略層面。中信建投證券呂娟認為，鐵路投資、城軌投資依然是托底經(jīng)濟的重要抓手之一，對于軌交設備而言“一帶一路”有望為行業(yè)擴容，“中特估”在于企業(yè)價值的重新衡量，低估值的“大國重器”具有性價比優(yōu)勢，從而提供良好的“安全邊際”。

上市公司中，金鷹重工深耕鐵路后市場，不懼新增投資增速的調整。大型養(yǎng)路機械存量更新+大修，行業(yè)需求穩(wěn)步增長，公司自身凈利率穩(wěn)步提升。交控科技深耕城軌信號系統(tǒng)領域，技術創(chuàng)新走在行業(yè)前列，實現(xiàn)FAO技術工程應用成為市場主流。

一周交付2艘新船，中國船舶滬東中華迎來春季造船熱潮

4月15日，中國船舶集團有限公司旗下滬東中華造船（集團）有限公司聯(lián)合中國船舶工業(yè)貿易有限公司為加拿大SEASPAN公司建造的第3艘15500TEU大型集裝箱船“第一展望”號，較合同期提前1.5個月在中國船舶長興造船基地完工交付，標志著該系列船以高效率、高品質的形象圓滿收官?！暗谝徽雇碧柺窃摴纠^4月9日命名交付13000TEU液化天然氣（LNG）雙燃料動力大型集裝箱船“CMACGMPARATY”號，在一周之內交付的第2艘大型集裝箱船。

中國船舶產(chǎn)業(yè)由“大國”向“強國”轉變趨勢顯著，根據(jù)中國船舶工業(yè)協(xié)會數(shù)據(jù)，2023年新簽船舶訂單2589萬修正總噸，占全球比例約為60%。國投證券郭倩倩認為，本輪船舶大周期顯性驅動主要為“綠色動力”加速下的朱格拉周期，當前正處于周期早期“量價齊升”階段，看好2024年頭部船企將兌現(xiàn)“紅利三重奏”，即產(chǎn)能紅利、價格紅利、盈利紅利。

上市公司中，中國重工為中國船舶旗下上市企業(yè)，主要從事海洋防務及海洋開發(fā)裝備、海洋運輸裝備、深海裝備及艦船修理改裝、艦船配套及機電裝備、戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)及其他等五大業(yè)務板塊。昆船智能為中國船舶旗下上市企業(yè)，主要從事智能物流系統(tǒng)及裝備、智能產(chǎn)線系統(tǒng)及裝備、運營維護及備品備件、專項產(chǎn)品及相關服務。

央視用AI播新聞，AIGC應用落地進程或加速

據(jù)媒體報道，央視用AI播新聞了。近期央視的幾段新聞視頻中，右上角被標注了“AI創(chuàng)作”字樣。3月29日，央視《晚間新聞》在描述候鳥遷徙的背景資料時，選用了AI生成的視頻；4月3日，央視《新聞直播間》在解釋“強對流天氣”并提醒如何做好預防時，同樣選用了AI生成視頻。中央廣播電視總臺對AIGC的擁抱速度之快，超乎想象。

開源證券認為，從GPT-4到GPT-4 Turbo到谷歌Gemini到谷歌Genie到Claude 3，AI多模態(tài)大模型進展不斷，隨著性能不斷提升，成本逐步降低，AIGC應用落地進程或加速，建議繼續(xù)布局AI應用方向。

公司方面，中視傳媒是中央電視臺旗下唯一上市公司，已形成影視、廣告、旅游三大主營業(yè)務，公司控股子公司中視北方設計并制作了CCTV-8電視劇頻道《星推薦》欄目虛擬主持人“小8”。中南傳媒高度重視人工智能技術在出版中的應用，在數(shù)字教育、融媒體出版、大眾數(shù)字閱讀等方面已使用人工智能技術。目前正在積極籌備人工智能實驗室，讓人工智能技術為傳統(tǒng)出版賦能，公司與湖南教育電視臺合資組建電視傳媒公司。

比亞迪新能源皮卡今年將發(fā)布，產(chǎn)業(yè)鏈有望釋放彈性

據(jù)媒體報道，記者從比亞迪方面獲悉，比亞迪新能源皮卡搭載DMO超級混動越野平臺和刀片電池，采用CTC電池底盤一體化技術，基于全球市場開發(fā)，預計今年內發(fā)布。

爆款車型Cybertruck引領電動皮卡行業(yè)擴容，滲透率不斷提升，新能源皮卡產(chǎn)業(yè)鏈未來有望釋放彈性。太平洋證券表示，2022年國務院持續(xù)發(fā)文研究進一步放寬皮卡車進城限制。另外得益于國內供應鏈成本優(yōu)勢，2018至2022年中國車企皮卡海外銷量分布達到3.7、4、4.2、7.8、12.5萬輛，CAGR達到84.46%。當前國內皮卡市場新能源滲透率處于低位但快速增長（2022年滲透率為0.92%，2023H1為1.59%），當前各大車陸續(xù)推出新能源皮卡車型，未來新能源皮卡增長空間廣闊。

公司方面，華陽集團聚焦汽車智能化、輕量化，致力于成為國內外領先的汽車電子產(chǎn)品及零部件的系統(tǒng)供應商，為比亞迪配套多類產(chǎn)品。銳明技術是全球商用車視頻監(jiān)控解決方案龍頭，公司已經(jīng)和比亞迪建立了合作關系，相關零部件產(chǎn)品有ADAS、DSM、BSD等。